Em 1949, quando um famoso Mestre da Fumaça se recusa a treinar os exércitos da Tríade, a máfia chinesa lança sobre ele a temida Vingança das Três Gerações. Ao morrer, o mestre descobre que seu filho e seu neto terão que lutar por suas vidas, com as próprias mãos, em uma luta supostamente justa.